在今天看見明天

蘋果衰 台供應鏈遭雙殺

蘋果衰 台供應鏈遭雙殺

今周刊

科技

shutterstock

841期

2013-01-31 14:15

當聯想成了NB新霸主,當華為擠下宏達電,成為第三大智慧型手機廠……,一群由中國大廠扶植的電子零組件廠,正迅速崛起。他們兵臨城下,瓜分台廠的訂單、挖角台廠的人才。從一樁宸鴻與陸廠的訴訟案,看出台灣供應鏈的焦慮與危機。

二○一三年伊始,一個消息從大陸廈門傳來,主角是台灣觸控面板廠宸鴻,告了一家叫做歐菲光的大陸觸控面板廠。令人不解的是,宸鴻是市場龍頭廠,市場占有率達六○%,卻告了一家市占率不到七%的小廠。

「歐菲光,已經威脅到宸鴻。」WitsView研究協理邱宇彬說,過去去一年來,歐菲光營收飆升二一八%,獲利暴增十五倍,不只手握聯想、華為訂單,就連去年熱銷的Google平板,都下單給它。

很難想像,兩年前,歐菲光不過是一家光學元件廠,每年獲利約人民幣五千萬元,觸控模組貼合良率極低,毛利率只有三%,短短兩年時間,靠著聯想、華為、中興的餵養,今日的歐菲光營收上看兩百億元,成了大陸最大觸控面板廠。

這兩年來,歐菲光大力轉型,沒人才就往宸鴻、勝華找,沒客戶就先從國內品牌下手,硬是將公司從瀕臨破產的邊緣,拉回成長大爆發的潛力新秀。歐菲光董事長蔡榮軍曾對內部說過:「失敗都相似,但成功卻不同,因為成功是學不來的,要靠自己去創造。」

歐菲光的坐大,讓宸鴻董事長江朝瑞再也忍受不了,主動控告歐菲光侵犯了宸鴻專利。在大和國泰證券亞洲科技研究部主管陳慧明看來,江朝瑞的焦慮,其實反映了台灣供應鏈的現況,因為危機,已經襲來。

 

蘋果失勢,台廠還能靠誰?


「台灣手機(指宏達電)沒有做起來,可是大陸做起來了,中興、華為、聯想、小米機,只要一個品牌成功,就能養活大把供應鏈,但台灣呢?還是只能靠蘋果!」陳慧明話說得直接,也點出台灣供應鏈遇到的最大危機,台廠高度依賴蘋果,又打不入大陸供應鏈,如今蘋果失勢、陸廠崛起,台灣供應鏈等於被「雙殺」。

數字會說話,來看看1/24日蘋果法說會公佈的數字,營收年增率從動輒150%掉到只剩118%,毛利率再創新低達38%,iPhone銷量也只有三星的75%。

即使蘋果執行長長庫克(Tim Cook)在法說會上這麼說:明天(指一月二十四日),將是值得紀念的一天,因為(蘋果創辦人)賈伯斯就是在這天,發表了第一台蘋果電腦Mac。」

然而,這個最值得被紀念的日子,很諷刺地,市場投資人卻以蘋果股價崩盤方式來傳達——他們真的想念有賈伯斯的日子。

投資人信心動搖,直接反映在股價上,過去一周來,蘋果股價單周跌幅超過15%,幾乎是近年來絕無僅有,跌勢直逼四年前金融海嘯的慘況,台廠共主蘋果的霸權地位,搖搖欲墜。

相反地,三星擠下蘋果,成為智慧型手機龍頭,前五大智慧型手機排名裡,宏達電、諾基亞的位置,被華為與中興給取代,而聯想更成了後PC時代的新霸主,背後的勢力正蠢蠢欲動。

延伸閱讀

中國電子供應鏈 攻台計畫

2014-04-17

台積電跌停——手機產業拉起警報訊號

2013-07-25

台灣電子供應鏈 紅色警戒

2013-01-31

台廠三大求生策略 投降只輸一半?

2013-01-31

蘋果光褪色 供應鏈跟著轉?

2013-05-02