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面板零組件廠搶搭產業成長新趨勢

面板零組件廠搶搭產業成長新趨勢
面板零組件廠轉型跟上產業新趨勢,在這波景氣回春帶動下,身價水漲船高。

林易萱

科技

攝影/聶世傑

656期

2009-07-16 11:55

面板景氣回春,也帶動周邊零組件復甦;不過,由於產業趨勢改變,於景氣低迷時懂得力圖轉型的零組件廠,也較能夠在此刻享受成功果實。其中,背光模組、觸控面板零組件、面板驅動IC等領域,都有擁抱成長題材的廠商出線。

挺過最冷的寒冬,面板終於等到春燕飛來,缺貨的聲音不絕於耳,不僅讓面板廠重新感受到業績活水,周邊的零組件廠,也跟著受惠。

不變的是,處在面板供應鏈愈上游的零組件,附加價值越高;而歷經面板低潮後,不少零組件廠也力拚轉型,搶進觸控面板等新的領域,找到新的成長動能。此外,可能於二○一○年大爆發的LED液晶電視,則讓背光模組廠搖身一變成為最被看好的族群。

繼南韓電子大廠三星,在今年初推出LED TV後,另外一家韓系廠商LG也立刻跟著發表;隨著各大品牌廠紛紛推出LED TV,LG也預估,到了二○一○年,全球LED TV的市場,將有可能從今年的三百一十萬台,暴增十倍到三千萬台。

 

LED TV帶動  背光模組廠行情看漲

 

目前,中光電和瑞儀是全球前兩大背光模組廠,瑞儀更是全球筆記型電腦最大的背光模組廠,由於筆記型電腦採用LED背光已成趨勢,瑞儀也穩坐出貨量傲視群雄的寶座。在LCD TV方面,瑞儀則可望在今年拿下全球六%的市占率,而來自LED TV背光模組的營收,將會落在今年第四季。

摩根士丹利的報告指出,在高功率和低功率的背光模組上,瑞儀正在研發新的設計,並可望降低成本,當二○一○年LED需求大爆發,瑞儀可望搶到商機。

此外,有富爸爸友達加持的奈普,由於友達是全球最大的筆記型電腦面板供應商,加上友達宣示將在二○一一年底前,筆記型電腦全面採用LED背光,讓奈普的訂單無後顧之憂。而LED TV崛起後,友達也不會缺席,在集團全力發展綠色科技的策略下,奈普的LED超薄導光板技術,也可以大展身手。

 

轉攻觸控面板  聚光、濾光片廠積極搶市

 

觸控面板的熱潮,已經從去年持續延燒到今年,根據市調機構DisplaySearch預估,二○一○年開始,觸控面板的產值將以每年十億美元的速度上升。其中,彩色濾光片廠和聚光片廠,由於具有觸控技術中最重要的濺鍍導電膜(ITO film)和玻璃(glass)技術,因此最有能力轉型為觸控面板的關鍵零組件廠。

其中,法人較為看好的是film的發展,主要原因是,電阻式觸控面板的結構改變,讓film的需求大增;加上中尺寸需求增加,中尺寸的面積又是小尺寸的三倍,有助於消耗觸控面板的產能,而中尺寸觸控面板的解決方案,則多半採取成本較低的film。

國內兩家聚光片廠商迎輝與嘉威,同時跨向ITO film領域。迎輝可以自製硬化膜,故成本較低;嘉威則具有經濟規模,面板切割上較具成本優勢,客戶想像空間大,營收貢獻優於迎輝。未來,則要觀察兩家聚光片廠的產品,能否打入大尺寸筆記型電腦觸控面板,搶下微軟Windows 7商機;此外,嘉威目前主攻市場為山寨手機,現在也積極搶攻台系手機客戶訂單。

 

面板供不應求  上游驅動IC業績直線成長

 

在彩色濾光片廠方面,屬於友達集團的達虹,二年多來積極投入觸控面板領域,日前已經獲得微軟Windows 7系統認證,目前除了有一條三.五代觸控面板產線,未來還會把另外一條四.五代的彩色濾光片產線,轉入量產觸控面板。

達虹已經成功開發出來的,包括三.二吋到十二.一吋內嵌投射式,以及三.二吋到十五.六吋外掛式電容觸控面板技術。公司表示,期待明年觸控面板的營收比重就能超越彩色濾光片,真正成功轉型為觸控面板廠。同樣屬於友達集團的興櫃股王瑞鼎,在友達持續將訂單轉入的效應下,業績相對穩定;雖然主要的產品,還是以大尺寸液晶電視驅動IC為主,但瑞鼎也將觸角逐步延伸到中小尺寸。

除此之外,由於消費性電子如智慧型手機在全球賣出好成績,讓瑞鼎積極發動轉型,開始進攻類比IC,同時看準了LED的潛力,在LED驅動IC的開發上,瑞鼎也沒有缺席。雖然之前曾有過一次通過掛牌申請,但又撤件的紀錄,在面板景氣回春後,瑞鼎也不排除再度申請掛牌。

在面板供不應求下,順勢帶動驅動IC廠商業績直線成長,雖然受到晶圓產品缺貨影響,聯詠第二季營收季增率仍然超過八成,業績表現超乎預期。聯詠的六月營收高達二十七億元,創下一年七個月來的新高,由此可見面板景氣回春。目前,包括大尺寸液晶面板、手機面板驅動IC,以及系統單晶片(SoC)需求都很暢旺,聯詠的訂單能見度也拉長到九月,第三季營收有機會維持二位數的成長。

而奇美集團旗下、於美國掛牌的驅動IC廠奇景光電,則積極開發非驅動IC的市場,並且搶搭上現在最夯的微投影技術。

奇景除了已經是全球大尺寸面板驅動IC的龍頭,現在還獨家開發出採用白光LED、搭配彩色濾光片面板的LCOS微型投影技術,是全球第一套可以量產的解決方案,並且還與3M結盟,目前市面上具有微型投影功能的產品,將近九成都來自奇景的方案。

未來,微型投影在手機、數位相機和其他手持式裝置的滲透率,只會提高不會降低,奇景也得以坐收豐碩成果。而董事長吳炳昌也開出了回台掛牌的時間表,預計最快在今年底,奇景就會回台掛牌,屆時也將帶動另一波新掛牌行情。

 

面板

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