長達11天的農曆新年休市結束，台股今日正式交易。儘管統計顯示台股近20年新春開盤上漲機率高達七成，但法人提醒，今年國際總經環境複雜多變，美股財報表現與聯準會貨幣政策動向均可能牽動節後走勢，可選擇配息亮眼、波動度相對低於個股的高股息ETF，成為投資人尋求穩健收益、幫自己賺個「新春紅包」。
今年來績效分歧 高息前三年化配息率逾7%
根據CMoney統計至2月9日數據，近期即將除息的高股息ETF今年來含息總報酬率表現呈現明顯分歧。績效前段班中，台新永續高息中小(00936)以6.2%報酬率奪冠，復華台灣科技優息(00929)緊追在後，報酬率達5.5%，FT臺灣永續高息(00961)則以5.1%位居第三，值得注意的是，這三檔ETF年化配息率均突破7%大關，兼具資本利得與現金流雙重優勢。
此外，中信成長高股息(00934)與國泰永續高股息(00878)今年來報酬率分別為4.8%與4.3%，表現同樣穩健。然而，並非所有高股息ETF都繳出亮眼成績單，富邦臺灣優質高息(00730)今年來報酬率為負2.4%，凸顯選股邏輯與產業配置差異對績效的關鍵影響。
00961價格優勢突出 填息紀錄完整
在績效前段班中，FT臺灣永續高息(00961)近期成為市場焦點。該檔ETF收盤價9.95元，是前三強中唯一股價低於10元的標的，年化配息率高達7.3%。從價格位階觀察，較低的進入門檻提升資金運用效率，對小資族與定期定額投資人更具吸引力。
更重要的是，從過往配息紀錄來看，00961除息後均順利完成填息，顯示其成分股具備扎實的基本面支撐，並非僅靠高配息率吸引投資人。這項特質在當前市場環境下格外重要，確保投資人能真正落袋為安。
| 代號 | 股票名稱 | 收盤價(元) | 今年以來報酬率(%) |
|---|---|---|---|
| 00936 | 台新永續高息中小 | 17.25 | 6.2% |
| 00929 | 復華台灣科技優息 | 19.19 | 5.5% |
| 00961 | FT臺灣永續高息 | 9.95 | 5.1% |
| 00934 | 中信成長高股息 | 21.75 | 4.8% |
| 00731 | 復華富時高息低波 | 72.5 | 4.6% |
| 00900 | 富邦特選高股息30 | 14.36 | 4.5% |
| 00878 | 國泰永續高股息 | 23.07 | 4.3% |
| 00932 | 兆豐永續高息等權 | 14.79 | 3.2% |
| 00943 | 兆豐電子高息等權 | 14.72 | 3.2% |
| 00944 | 野村趨勢動能高息 | 14.91 | 2.1% |
| 00730 | 富邦臺灣優質高息 | 22.66 | -2.4% |
把握除息時機 2月25日前買進領現金紅包
值得投資人留意的是，00961即將於2月26日除息，想要參與本次配息的投資人，必須在2月25日(含)以前完成買進並持有，即可領取現金股利，為自己的新春紅包增值。以9日股價9.95元與7.3%年化配息率計算，投資門檻相對親民，適合小資族把握機會參與。
法人建議，開紅盤後若市場氣氛穩定，有意參與除息的投資人可把握最後交易日前的佈局時機。不過仍需注意，除息後股價將進行調整，投資人應同時評估填息能力，避免陷入「賺股息、賠價差」的困境。
專家提醒：填息能力比配息率更關鍵
分析師特別提醒，評估高股息ETF不應僅關注帳面配息率數字，更應深入檢視除息後的填息能力與填息速度。若ETF長期無法填息，投資人將面臨「賺了股息、賠了價差」的窘境，實質報酬率大打折扣。
此外，投資人應留意各檔ETF的選股邏輯、產業配置比重與持股週轉率等因素，這些都是影響長期績效的關鍵變數。建議投資人依據自身風險承受度與投資目標，選擇兼具穩健配息與資本增值潛力的標的，才能在波動市場中穩健累積財富。
開紅盤首日，投資人不妨以高股息ETF作為核心配置，在追求穩定現金流的同時，降低市場波動對資產的衝擊，迎接新年投資新局。
