黃瓊惠跟先生結婚不到兩年，新家庭成員已報到五個月，他們計畫六年內在台北縣市買下理想公寓，只是以他們每月約七萬元的薪資收入，加上手邊約一百萬元的存款，專家建議，想要達成築巢目標，過去買儲蓄險及跟會的理財方式，勢必得做出調整。
目前，黃瓊惠一家三口住在台北市一間小公寓，對門就是婆家。小夫妻兩人有獨立的一房、一廳、一衛，後陽台跟婆家是打通的。白天兩人上班時，小孩就送到婆家，晚上再把小孩接回來，連晚餐也一併在婆家解決。雖不算是「同住一個屋簷下」，但彼此有照應，也十分理想。
不過，家庭新成員報到，同時產生新問題。「現在小孩還小，可以跟我們一起睡。但當她念小學時，最起碼要有自己的房間。這樣算算，最慢六年之內，一定要買房子才行。」黃瓊惠跟先生都在科技公司上班，兩人月薪加起來約七萬元。扣掉奉養父母、保險費、跟會及生活雜項開銷，每月收支呈現赤字。但因過去一直有存錢習慣，所以手頭現金還算寬裕。
現在，他們想知道的是，一、假設手邊現金有一百萬元，應該拿去付房屋頭期款後、再轉租出去，拿房租繳房貸？還是利用一百萬元去投資，累積更多本錢後，才去買房？二、如果有要生第二胎的計畫，現階段理財方式有何需要調整？
》專家看診
普羅投顧總經理
陳首天
〉厚實本錢 是先決條件
一百萬元應該先投資、還是先買房，有兩種情況可討論。假設想先買房、再出租給別人，就有幾個條件必須遵守。第一、扣除頭期款後，手邊仍須保留二十萬至五十萬元的緊急預備金，或三至六個月以上的生活開銷費用，以免突發狀況發生。第二、頭期款最好是閒置資金，不要用借錢或標會方式籌得。第三、購屋自備款最好占總價二至三成，未來房貸壓力才不會太大。
第一步
先投資累積二百萬自備款
具備這三項條件，才適合購屋，並考慮租金收入問題。由於一般住宅租金具有僵固性，也就是在一定的物價水準下，房屋租金容易出現僵固的情況，往上調漲不易。想靠房租養房貸，租金報酬率就得高於銀行房貸利率，才有投資誘因。以目前房貸利率約三％來看，租金收入除以房價，至少要大於四％才划算。
另外，房貸金額最好不要超過家庭收入的三分之一，否則將影響原本生活品質。依照黃瓊惠一家的購屋條件，用房貸七至八成計算，約可購買三三三萬元至五百萬元的房子。但以台北市三十坪房價來看，至少要一千萬元以上。因此，只能考慮台北縣的房子。再看北縣三十坪、具投資條件的房價，約在六百萬元至八百萬元間，也超出預算。
也就是說，單以北縣三十坪理想房子考量，自備款最好在一八○萬元至二五○萬元間。所以手頭上的一百萬元應先投資、增加本金。目前黃瓊惠一家理財內容以儲蓄險及標會為主，不是報酬過低、就是風險太高，相當極端，未來有必要進行調整。
但從明年開始，連續三年時間，黃瓊惠可陸續領回滿期金，及到期會錢，約五、六十萬元不等，共計一七○萬元，加上現有資金一百萬元，等於就有二七○萬元的房屋自備款。換句話說，三年之後，儲蓄險及標會期滿、資金拿回，再物色具投資條件的房子，壓力就會減輕許多。如果是買六百萬元的房子，只須跟銀行貸款三三○萬元。在小孩上小學前，房屋出租出去，就可利用租金收入繳交房貸利息。
第二步
領回滿期金後轉投債券基金
等到三年房貸寬限期滿，黃瓊惠一家也準備搬進去，少了租金收入，開始本利攤還，每個月約二萬五千元，對生活影響不大。這樣算起來，只要十四年，就可把房貸還清。但如果要買八百萬元的房子，在房貸支出不超過薪資所得三分之一前提下，繳清房貸就必須花上二十年。
換句話說，黃瓊惠只要穩健理財，六年內買屋目標就可順利達成。不過未來三年，隨著儲蓄險、標會陸續到期，不妨考慮報酬率比儲蓄險高，風險又比標會低的投資工具。例如，投資等級的債券基金或固定收益型商品，每年平均有八％至一○％的報酬率，就優於儲蓄險。
以現階段投資環境分析，由於美國次級房貸衝擊，全球經濟有衰退疑慮，建議應以保守型投資組合為主。等到市場情勢明朗後，再挑選適合標的。這段期間，要多了解各項投資商品特性，才能達到財富目標。
至於考慮生第二胎的部分，則建議等到經濟環境較寬鬆時，再計畫生育。畢竟子女教育費用也是一筆龐大開銷。最好從現階段開始規畫教育基金，準備充分後，再做打算。
