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理財達人「怪老子」蕭世斌用股債配置「最佳比例」達成提前退休目標，這個最佳比例，指的是股債各半；相較於市場多認為年輕時應把股票比例拉高，隨著年紀增長則把債券比例拉高，怪老子則認為，與其把焦點放在股債比例，更關鍵的其實是「曝險比例」。
而「曝險比例」該如何調節？怪老子語出驚人的說：「就是加入定存」！
怪老子推翻以往年紀愈大，債券比例愈高、股票比例愈低的舊思維。舉例以「A配置：二○％股票、八○％債券」與「B配置：三○％股票、三○％債券、四○％定存」的績效來跑試算公式。會發現「股票部位占比較高」的B配置，不僅報酬率更佳，連波動風險、最差績效，甚至是最大跌幅都勝過A。
為什麼會這樣？居然比單純拉高債券比例、降低股票比例的配置更佳？關鍵就在於「B配置」加入了「定存」。
別看不起定存！這是降低投資風險的重點
怪老子因此很有信心地下了這個結論：「無論年齡，股債配置都應維持最佳比例；但年紀愈大，愈應降低曝險部位。」也就是利用納入「定存」這個無關金融市場波動的資金去處，來調節本身所面對的風險程度。
善用這個模型，怪老子在10年內達成退休目標，創辦怪老子理財學院，把自己的經驗濃縮成一堂堂的理財課程，自詡為「理財的傳教士」。
他表示，在掌握股債各半的組合撇步之後，也要定時透過「再平衡」的行動來調整配置，也就是，隨著股、債的價格波動，賣出超過比例的資產類型、回補比例不足的部位，藉此，讓股票與債券的分布再次回到五比五的黃金比例。至於要為退休準備，應該要如何配置出「黃金比例」？
用不完的退休金 人人都想要
「想要有用不完的退休金哪有什麼難，只要投資產生的獲利比花掉的錢多就好了。」怪老子不藏私表示，對照兩個配置組合，相較起傳統的股二債八，若將股票配置提高到三成、債券降到三成，再納入四成資金放在定存，不僅年化報酬率提高、波動風險也降低。
在投資股債的工具上，怪老子特別推薦可考慮以ETF形式進行投資。他解釋，由於ETF投資的是一籃子好股票，等於將資金分散、風險降低，就算在這些股票中，有公司意外表現不好，ETF便會汰弱留強，永遠留下最強的企業，是很簡單的投資方法。
他舉例解釋「有一次，我跟朋友出國旅行買東西，但我對品牌不熟，不知道怎麼挑，朋友就跟我說『不知道要挑哪個品牌的話，就挑貴的吧』。」
怪老子將此觀念運用到投資市場上，一家公司市值越高等於價值愈高，有較大的機會可以賺到更多的錢，例如台積電在2022年賺進破兆元，幾乎可說是富可敵國，就是一個很好的案例。他延伸分析，市值型ETF會幫投資人選出台灣市值最高、最有競爭力的企業，像是0050、006208、00922這3檔ETF，都值得長期投資。
此外，怪老子分析，另一種能源源不斷帶進現金流的便是債券，只是必須留意：「債券能穩定收息，但價格也會波動，所以一定要用閒錢投資，而且要放一定長的時間。」
最愛讀教科書 獨特風格被喊怪老子
他的資產配置術心法，無論年齡多大、市場如何波動，都能照常進行，這是怪老子從教科書悟來的，「我最喜歡看教科書，因為教科書不會騙人！」
怪老子以「正確理財觀念的傳教士」自居，在財富翻倍時開設「怪老子理財」網站並開課。著作包括「第一次領薪水就該懂的理財方法」、「怪老子的簡單理財課」
、「怪老子教你打造超值ETF組合」等暢銷書。
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