靠1檔0050，年賺1151萬！郭哲榮曝「0050新玩法」：年領6％現金流，40年後還有2500萬「幾乎不可能賣光」

郭哲榮靠1檔0050、一年獲利1151萬：這樣做，比高股息賺更多

曾憑藉在股市低點大膽佈局0050，並在一年內獲利高達1151萬的摩爾證券投顧分析師郭哲榮，日前在《台股爆爆爆》Youtube節目中揭示0050化身高股息的投資秘技：

即便像0050這樣的市值型ETF，也能透過「主動賣股」的方式，不僅創造出與高股息ETF媲美的現金流，更能讓你的資產穩定增長。

「主動賣股」真的能比高股息ETF賺更多？究竟該怎麼做，才不會把股票越賣越少？

打破高股息ETF低風險迷思：0056、00919...波動度都跟0050差不多

在台灣ETF市場中，市值型ETF（如0050、006208）和高股息ETF（如0056、00878、00919）各有擁護者。

從受益人數來看，高股息ETF明顯佔上風，其中00940更在短時間內躍居前五大。存股族普遍認為，高股息ETF因能提供穩定配息，更適合保守型投資人。

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

然而，郭哲榮分析師指出，這種認知可能存在盲點。他以Beta值（衡量波動度與風險大小的指標）分析0050、0056、00940、00919、00878這5檔熱門ETF，Beta值越接近1，漲跌表現就和大盤越接近，Beta值越低風險越低、Beta值越高風險越高。

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

結果顯示，除了00878的Beta值只有0.61外，多數高股息ETF的Beta值與0050並無顯著差距，部分甚至更高，例如00918的Beta值達到1.05，超越0050的1.04。

郭哲榮強調：「投資ETF時，千萬不能有高股息ETF風險一定更低的迷思。」他認為，若風險相近卻僅能獲得較低報酬，投資效益將大打折扣。

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

0050也能像0056一樣領錢？郭哲榮曝「賣股」秘訣

那麼，如何讓0050同時擁有現金流與資產成長性呢？郭哲榮提出「定期賣股」的策略。

他解釋，高股息ETF配息會使股價在除息後降低，但總資產不變。同樣地，若主動從0050賣出等值股數，也能創造現金流，且總資產依然維持。

投資人最擔心的莫過於股票越賣越少，最終歸零。對此，郭哲榮解釋：「只要ETF上漲的幅度，比你賣股的幅度還要更高，你的資產不只不會減少，還會一直往上漲。」

他以0050和0056過去17年的數據為例，如果要讓0050每年能像0056一樣，提供約 6.1%的現金殖利率，該怎麼做呢？很簡單，就是賣股！

他進一步說明，由於0050本身就具備約 3.1%的現金殖利率，這表示投資人每年只需要再額外賣出約 3%的股票，就能補足與0056相當的現金流缺口。

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

0050新玩法！一年賣股一次，賺得比高股息ETF更多

郭哲榮以一個實際範例來計算：假設你最初買進了 100張0050，當時市價每股50元，總價值約 500萬元。

如果你決定每年手動賣出 3%的股票，那麼在第一年，你會賣出約 3張0050，手中的持股會減少到97張。

神奇的是，即使賣出部分股票，你的資產價值卻沒有減少，反而增加！

郭哲榮指出：「因為0050的股價從50元成長到53.65元，所以你手上的97張股票，暫算價值反而從原本的500萬變成了 520萬元！這還不包括你已經收回的 15萬元現金。」

這說明了，只要ETF的漲幅能抵銷賣股造成的股數減少，你的資產就能持續膨脹。

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

500萬買0050、年領6%現金流，40年後還有2500萬「幾乎不可能被賣光」

郭哲榮透過數據進一步推演，令人驚訝的結果是：

即便每年持續賣出3%的股票，手上的0050股數雖然越來越少，但 總資產價值卻不斷攀升。

到了第10年，0050雖然只剩下大約73張，但其價值已經從最初的500萬元，大幅成長到 745萬元！

如果將時間拉長到第40年，你每年不僅都能穩定領取6.1%的現金流，手中約29張的0050，其價值竟能達到驚人的 2476萬元！「Amazing！很誇張吧？而且0050幾乎也不可能會被賣完！」

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

郭哲榮補充說明，由於0050的長期成長性，到了大約第20年，其股價可能就會漲到200元。

若未來發生「股票分割」（例如一拆四），那麼你手中的54,379股將會變成約 217張，比最初的100張足足多了一倍「根本就是永動機」，這意味著你的資產增值空間是超乎想像的。

0050年領7%反而縮水？郭哲榮揭關鍵盲點：小心「貪婪」反噬

當然，或許你會想：「如果我更貪心一點，每年領取7%的現金，比0056的股利還高呢？」郭哲榮也計算了這種情況：這代表你每年需要手動賣出約 3.9%的股票。

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

數據顯示，即便每年領取7%的現金，0050的資產仍能持續成長。然而，他提醒了一個重要的盲點：

「要注意的是，每年領7%，第30年能領到的錢是48.9萬；但每年能領6.1%的時候，第30年卻能領到49.8萬。領7%能領到的錢反而更少！」

郭哲榮強調，這就是「太貪心」的後果：本金的成長幅度會因此降低，削弱了複利的驚人威力。他建議：「過猶不及，每年領的錢剛剛好就好。」

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

賣股0050賺現金流還有1隱藏優勢：稅務成本差很大

除了驚人的資產成長潛力，郭哲榮也特別指出「主動賣股」的另一大優勢：稅務成本的差異。

他解釋，假設你的所得稅率為20%，透過高股息ETF如0056領到的配息，是需要依其「54C股利佔比」來課徵所得稅的。

然而，透過0050主動賣出股票所獲得的現金，卻無須繳納任何所得稅！只需負擔0.1%的證交稅，以及約0.07%的手續費（若以5折計算），「那成本真的少非常多！」

手動賣股0050，殖利率比0056更高，40年後還多賺481萬

郭哲榮語重心長地總結：0050手動賣股，殖利率可以比0056更高，資產成長速度還可以比0056更快，真的是很誇張的一件事。

不要小看複利的差距，如果0050每年都領7%，而0056每年領6.1%，0050一年後就會比0056多出4萬，而到了 40年後，這個差距將高達481萬！

（圖片來源：《台股爆爆爆》）

我們過去或許習慣將高股息ETF視為追求穩定現金流的不二法門，但這項分析無疑為投資人提供了全新的視角，挑戰了傳統的高股息迷思，證明市值型ETF如0050、006208，透過「主動賣股」靈活操作，反而能比0056、00878、00940等高股息ETF，創造出更優異的績效。

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