這是發生在遙遠國度一個虛構的瘋狂小故事，但在台灣，我們卻彷彿看到它的身影出現......
銀行很快就注意到轉角處這間生意興隆的小店。某天，一位穿著時髦西裝的銀行家拜訪吉米。他發現吉米的經營理念潛力無窮，因此提供無限信用額度，承諾提供足夠的流動資金。其實吉米當時幾乎破產，但從今以後，銀行的錢將會源源不絕地湧入。吉米興奮地大舉展店，而他的伴計們也開始複製這個經營理念。整座城市陷入舞會的歡樂情緒，所有的人就像沒有明天似地大肆狂飲。
這位銀行家並不擔心抵押品的問題，因為他手中握有證明客戶債務的杯墊。誠如我們所知，除了在國際儲蓄日（Weltspartag）用來誘騙兒童這群潛在客戶的可笑禮物外，鐵公雞銀行向來一毛不拔。但現在它面臨一個問題：該如何處理這些向吉米大量購買的記帳杯墊呢？
銀行決定整合向吉米和其他老闆買來的杯墊，並把它轉換成債務證券後，這些債務就變成有價證券。銀行現在希望這些「有價證券」能為它賺取豐厚利潤。為了完美實現這個目標，這位銀行家替這些證券取了幾個響亮的名字：渦輪威士忌擔保人1.0（Turbowhisky Garant 1.0）、專業伏特加快遞CDO（Vodkaexpress Professional CDO）、威士忌柏林3憑證（Whisky Berlin 3 Zertifikat）等等。根據以往的經驗，投資者愈難從華麗的名字來推斷金融商品內容，銷路就愈好。
銀行現在委託並聘請更多的信評機構給予這些債券優良信用評級（AAA）的評等，因為這些信評機構除了可從銀行手中拿到一筆可觀的小小報酬外，還能免費暢飲吉米酒吧裡的所有飲料。為了不讓這些紙張成為廢紙，銀行另外向世界上最大保險公司投保破產保險。投資銀行家現在火力全開，向全世界的笨蛋推銷這些取了響亮名字的廢紙。想當然耳，它們大獲全勝。
吉米的帝國持續地擴大，「渦輪威士忌擔保人1.0」、「專業伏特加快遞CDO」、「威士忌柏林3憑證」也成為炙手可熱的商品，愈來愈多的投資者瘋狂搶購這些債券。吉米酒館一間開過一間，很快地，約有一半柏林人都在吉米酒館記帳消費。可笑的是，所有投資者都不知道「渦輪威士忌擔保人1.0」、「專業伏特加快遞CDO」、「威士忌柏林3憑證」是什麼東西，以及其幕後的推手。但終究這些都不重要，因為財富滾滾而來。這些債券使吉米及他的夥伴成為巨富，那位銀行家更是被紅利淹沒。吉米夠聰明，沒有將自己的錢投資在這堆廢紙上；他寧願投資貴金屬，並在柏林、聖莫里茨（St. Moritz）和蔚藍海岸（Côte d’Azur）置產。
有一天，銀行突然興起要求常客清償債務的念頭。令人驚訝的是，銀行現在面臨一個嚴重的問題，因為債務人無力償還債務。其中許多人早在多年前就把來自哈茨法案的救濟金喝下肚了。銀行轉而向吉米求償，吉米遂關閉酒吧─派對結束了。酒吧不斷地易主。吉米從與銀行的交易中賺了許多錢，並搬回氣候宜人的地中海蔚藍海岸小屋子。泡沫破滅，「渦輪威士忌擔保人1.0」、「專業伏特加快遞CDO」、「威士忌柏林3憑證」等債券指數跌入谷底。指數下滑90%，最後跌掉95%，這對部分債券來說有如一張廢紙。市場上哀鴻遍野。許多投資者血本無歸。
更倒楣的就屬吉米的供應商。它們不僅給予較長的付款期限，也投資了這些名字響亮的債券。烈酒與啤酒供應商因此相繼破產。相形之下，葡萄酒供應商就比較幸運。它被競爭對手以「相當於一顆蘋果及一顆雞蛋的價格」併吞，半數員工遭到解僱。
此外，銀行和保險公司都面臨破產。但它們的結果與其他人大不相同，因為納稅人的錢拯救了它們。投資客們大部分的錢從此石沉大海。你現在一定會說，這只是一個瘋狂的故事。是的，這是一個故事，但真正瘋狂的是，這件事已在全球金融市場上演已久。讓我們再看下去吧！（本文選自第一章，陳若雲整理）
作者︰
馬蒂亞斯．維克（Matthias Weik）
畢業於澳洲皇家墨爾本理工大學（Royal Melbourne Institute of Technology）國貿系，並在德國完成碩士（MBA）課程。投入全球金融與經濟市場十年餘，由於工作及研究之需，長期來回於德國、南美、亞洲與澳洲間，嫻熟國際經濟情勢。與本書的共同作者弗利德里希共同創立了「弗利德里希與維克資產安全」（Friedrich & WeikVermogenssicherung）金融策略顧問公司，個人亦長期關注國內外的貴金屬和房地產投資。
馬克．弗利德里希（Marc Friedrich）
德國復興信貸銀行（KfW）顧問，畢業於亞倫應用科技大學（FH Aalen），主修國際企業管理，早在攻讀學位時，就已投身金融市場。曾任職瑞士投資風險公司，對資產風險、資產諮詢等皆有涉獵，工作地點遍及阿根廷、英國、瑞士與美國，並於2001年親身經歷了阿根廷因金融危機導致國家破產和其帶來的毀滅性後果。弗利德里希同時也是德國知名連鎖咖啡店的創辦、專業的講師和仲介人，以及經驗豐富的礦產投資專家。
畢業於澳洲皇家墨爾本理工大學（Royal Melbourne Institute of Technology）國貿系，並在德國完成碩士（MBA）課程。投入全球金融與經濟市場十年餘，由於工作及研究之需，長期來回於德國、南美、亞洲與澳洲間，嫻熟國際經濟情勢。與本書的共同作者弗利德里希共同創立了「弗利德里希與維克資產安全」（Friedrich & WeikVermogenssicherung）金融策略顧問公司，個人亦長期關注國內外的貴金屬和房地產投資。
馬克．弗利德里希（Marc Friedrich）
德國復興信貸銀行（KfW）顧問，畢業於亞倫應用科技大學（FH Aalen），主修國際企業管理，早在攻讀學位時，就已投身金融市場。曾任職瑞士投資風險公司，對資產風險、資產諮詢等皆有涉獵，工作地點遍及阿根廷、英國、瑞士與美國，並於2001年親身經歷了阿根廷因金融危機導致國家破產和其帶來的毀滅性後果。弗利德里希同時也是德國知名連鎖咖啡店的創辦、專業的講師和仲介人，以及經驗豐富的礦產投資專家。
出版：商周出版 （2013年10月）
書名：史上最大搶案——金融體系如何掏空你的口袋
目錄：
完美的搶案
前言
01 什麼是錢？
02 錢是怎麼生出來的？銀行又是從哪得到錢？
03 商業銀行要如何自己製造錢？
04 金融危機1.0
05 吉米的酒吧——借錢來辦派對吧！
06 德國的金融危機，禍起於1998年的美國威爾明頓
07 在美國所發生的危機與其後果
08 新的會計準則——合法的大騙局
09 2008那個多事之秋——世界金融體系就要大難臨頭！
10 美國國際集團——世上最危險的公司
11 別人的失敗就是我的快樂——趁火打劫的投機行為
12 世界金融體系的崩潰前夕
13 金融市場穩定特別基金——德國民主的末日？
14 擋不住的「起肖」
15 「金融危機1.0」到底是誰的錯？它又帶來什麼樣的惡果？
16 闇黑「喬」王——利益集團的遊說達人
17 我們從危機裡學到了什麼教訓？
18 銀行的1001個童話
19 伯樂相馬——要聽專家的意見與診斷喔！
20 信評機構——信信評，得「撿角」！
21 為何傳來爆炸的轟隆巨響？
22 歐洲期貨交易所——世界最大的賭場
23 影子銀行——再度將數十億歐元的風險乾坤大挪移
24 貝萊德集團——全球最有權勢的公司
25 中國也瘋狂
26 瘋狂舉債吧！
27 國家所面臨的破產威脅
28 阿根廷——馬克‧弗利德里希的親證報告
29 美國——機會有限的國家
30 不願承認的山窮水盡——南歐與愛爾蘭的破產
31 希臘——不怕神一樣的對手，只怕豬一般的隊友
32 大英帝國——好比硝酸甘油的國家
33 歐元——注定要失敗的貨幣
34 歐洲中央銀行——一個不再獨立的央行
35 歐元對德國有利——相信這種鬼話的人肯定要倒大楣了！
36 梅克爾女士及其同夥，你們以為我們都是笨蛋嗎？
37 退休金——巨大且合法的滾「血」球體制
38 國家是怎麼搞錢？為什麼國家要透過銀行借錢給國家？
39 誰吸走了國家與我們大家所支付的利息？
40 為何會發生勤奮者供養富人這種劫貧濟富的窘境？
41 錯在系統——不可能的指數成長
42 為什麼有問題的體制總是不動如山？
43 危機投資學——風雨飄搖中，什麼樣的投資組合才有意義？
結語
註釋
前言
01 什麼是錢？
02 錢是怎麼生出來的？銀行又是從哪得到錢？
03 商業銀行要如何自己製造錢？
04 金融危機1.0
05 吉米的酒吧——借錢來辦派對吧！
06 德國的金融危機，禍起於1998年的美國威爾明頓
07 在美國所發生的危機與其後果
08 新的會計準則——合法的大騙局
09 2008那個多事之秋——世界金融體系就要大難臨頭！
10 美國國際集團——世上最危險的公司
11 別人的失敗就是我的快樂——趁火打劫的投機行為
12 世界金融體系的崩潰前夕
13 金融市場穩定特別基金——德國民主的末日？
14 擋不住的「起肖」
15 「金融危機1.0」到底是誰的錯？它又帶來什麼樣的惡果？
16 闇黑「喬」王——利益集團的遊說達人
17 我們從危機裡學到了什麼教訓？
18 銀行的1001個童話
19 伯樂相馬——要聽專家的意見與診斷喔！
20 信評機構——信信評，得「撿角」！
21 為何傳來爆炸的轟隆巨響？
22 歐洲期貨交易所——世界最大的賭場
23 影子銀行——再度將數十億歐元的風險乾坤大挪移
24 貝萊德集團——全球最有權勢的公司
25 中國也瘋狂
26 瘋狂舉債吧！
27 國家所面臨的破產威脅
28 阿根廷——馬克‧弗利德里希的親證報告
29 美國——機會有限的國家
30 不願承認的山窮水盡——南歐與愛爾蘭的破產
31 希臘——不怕神一樣的對手，只怕豬一般的隊友
32 大英帝國——好比硝酸甘油的國家
33 歐元——注定要失敗的貨幣
34 歐洲中央銀行——一個不再獨立的央行
35 歐元對德國有利——相信這種鬼話的人肯定要倒大楣了！
36 梅克爾女士及其同夥，你們以為我們都是笨蛋嗎？
37 退休金——巨大且合法的滾「血」球體制
38 國家是怎麼搞錢？為什麼國家要透過銀行借錢給國家？
39 誰吸走了國家與我們大家所支付的利息？
40 為何會發生勤奮者供養富人這種劫貧濟富的窘境？
41 錯在系統——不可能的指數成長
42 為什麼有問題的體制總是不動如山？
43 危機投資學——風雨飄搖中，什麼樣的投資組合才有意義？
結語
註釋
