在今天看見明天
熱門: 房價 遺產稅 年金 006208 00891

10年來父親保費繳了600萬,解約加已領配息卻只能拿回500萬...盤點!虧錢投資型保單3大特色

10年來父親保費繳了600萬,解約加已領配息卻只能拿回500萬...盤點!虧錢投資型保單3大特色
圖片僅示意,非當事人

李雪雯

保險

shutterstock

2022-07-21 11:00

如果仔細分析許多投資型保單的保戶之所以虧錢的特色,不外乎以下幾種類型。

 

之前,曾經有位朋友託我,幫她看看她父親大約10年前陸續買的幾十張,至今幾乎「全都大虧」的投資型保單,並且著急又不甘心地問筆者:「該怎麼辦?是要認賠解約?還是只能繼續擺著」? 

 

筆者實際看了一下這位朋友父親的保單,這10年來總繳保費差不多是600萬元左右,但目前包括過去已領配息,再加上現在解約後的解約金(300多萬元),再把這10年買投資型保單的相關保險費用扣掉,大約只能拿回近500萬元。 

 

乍看起來,這好像是一起「想投資,卻錯買到投資型保單,因為保單收取太高的費用成本,所以導致保戶帳戶虧損」的案例。但當筆者再進一步,檢視這位朋友父親幾十張保單所連結投資標的之後才發現,大虧的原因除了與保單收費有關(保單成本大約就佔了投保本金的14%)外,還在於:保戶根本選錯連結標的。因為,他選擇了自以為「保守穩健、高固定配息、高利率外幣」的「高收債基金」,扣掉匯損後的年化報酬率,甚至還不如當初老老實實存銀行台幣定儲。 

 

當然,上面這位朋友的父親所買的,是含有壽險保障的變額萬能壽險,假設不幸身故,大約可以領到約600多萬元的身故保險金。但是前提必須是:被保險人身故。而以當事人總繳600萬元的保費,才換得600萬元多一點的身故保險金,當初也不如買一張傳統壽險,保費還不用花到600萬元。 

 

個人挑選朋友父親所買的數十張保單中,重複購買檔數最多,且虧損最大的,大約有5檔基金。雖然5檔中,有4檔標的加計配息後,「看起來」是「賺錢」的,但以「投資7~10年」來算,等於還原淨值的累計報酬率,最高也不過86.2%。 

 

反過來以這位保戶最初投保的2011年7月為例,當時台股0050 ETF的淨值是60.2300,到2021年11月11日的淨值,已經來到了139.5700,這段期間單單是淨值的報酬率(不含配息)就有131.73%,年化報酬率至少有8%以上。 更慘的是,這位朋友父親近10年「看似有賺」的績效,一但把匯損因素加進去(因為外幣總是得換回台幣,包括每月的配息),所有投資結果瞬間變得「非常難看」。也難怪這位朋友,忿恨不平地向我表示,他父親當初「根本就是被銀行理專所騙」。 

 

虧錢特色1、買錯保單 

 

仔細分析這位保戶,所投資的5檔「最差勁投資標的」內容,都具有以下幾大買投資型保單會「虧錢」的共同特色。簡單來說,當事人在「選錯保單」上遇到的第一個「地雷」,就是選到了保單費用很高的標的;至於第二個「地雷」,則是選了有壽險保障的變額萬能壽險。 

 

一般投資型保單的費用包括「單純保單的費用(主要與帳戶及投資有關)」,以及「危險保費(主要是變額壽險,或是變額萬能壽險才會收取)」兩大類。 

 

目前投資型保單會收取的費用,主要有「保費費用」(主要是前收型才收)、「保單帳戶管理費」、「解約費用」(主要是後收型才收)、「部分提領/贖回費用」、「投資標的轉換費用」等。而類全委保單,則會再多收一筆「類全委(代操)費用」及「類全委保管費用」。但以上各種費用,有的會全收,有的則是不收,或是只在前幾年收取,且收取標準都各不相同,還有「前收(先扣除保單成本後,再進入帳戶進行投資)」與「後收(先不扣保單成本,直接進入帳戶投資)」之分。但這位保戶所買的投資型保單,卻是早期後收型,且費用率非常高的標的(每月帳戶管理費有0.165%,一年就收了保單帳戶金額的近2%,五年下來,就收走近10%的帳戶管理費用),也難怪保戶保單帳戶價值會大幅縮水。 

 

除了以上的保險成本外,這位保戶「受傷最重」的,就是危險保費這一項。由於投資型保單是採取「自然費率」,當保戶年紀越大,所要扣的危險保費就越多(請見下圖2-1)。 

 

(圖片來源: 《想賺錢,要買對投資型保單》)

 

所以,假設這位保戶單純為了投資,就該老實地直接投資基金;如果是為了退休打算而投保,也應該選擇沒有任何壽險保障(保額)的「變額年金險」,而不是「變額(萬能)壽險」。然而,他卻買了會讓他就算連結(投資)標的不賺不賠,保單帳戶價值也一樣快速縮水的後者(變額萬能壽險)。 

延伸閱讀

最懂聯準會的避險基金天王 新報告深解二○二二大勢 斷通膨、論升息、談台海 達里歐三大預言

2022-02-09

鴻海要去印度做半導體了! 劉揚偉上周四才說「加速進行」 今天就簽33億台幣MOU

2022-02-14

你,值錢嗎?

2022-04-21

「20億退休金」群創提前發放!近5400名員工「擁這條件」就能先領回、續留公司打拼

2022-04-29

以為頭暈、結果是「樓歪了」...建案出包拖累隔壁,聽到劈啪響就傾斜!住戶快逃:不敢再進去

2022-08-14

熱門推薦

/ HOT RECOMMEND /